거래상품
계정
플랫폼
투자자
파트너 프로그램
기관
로열티
도구
작성자 XS Editorial Team
업데이트됨 2025년 4월 6일
Stop-Limit 주문은 위험을 관리하고 거래 체결을 제어하는 데 필수적인 도구입니다. 가격 제어 기능을 제공하지만 체결을 보장하지는 않습니다.
이 가이드에서는 Stop-Limit 주문의 작동 방식, 주문 방법, 장점과 위험, 피해야 할 일반적인 실수에 대해 알아보겠습니다.
Stop-Limit 주문은 Stop 가격과 Limit 가격을 결합한 거래 실행 전략입니다.
이는 거래가 특정 가격 이상에서만 실행되도록 보장하여 슬리피지를 방지합니다.
시장이 너무 빠르게 움직일 경우 주문이 체결되지 않은 상태로 남아 있을 수 있으므로 체결이 보장되지 않습니다.
무료 데모 계정을 등록하고<br>트레이딩 전략을 구체화하세요.
Stop Limit 주문은 스톱 주문과 리미트 주문의 메커니즘을 결합한 고급 트레이딩 전략입니다. 거래가 체결되기 전에 특정 가격 조건을 설정할 수 있습니다.
이를 통해 주식 거래를 더 잘 제어할 수 있어 변동성이 큰 시장에서 불리한 가격에 체결되는 것을 방지할 수 있습니다.
Stop Limit 주문의 주요 기능은 다음과 같습니다.
Stop Limit 주문에는 Stop 가격과 Limit 가격이라는 두 가지 주요 기능이 있습니다. 작동 방식은 다음과 같습니다.
Stop 가격: 주문이 실행되는 가격입니다.
Limit 가격: 거래가 실행될 수 있는 최대(또는 최소) 가격입니다.
Limit 가격에 도달하면 주문이 활성화되지만 Limit 가격 이상에서만 실행됩니다.
Stop Limit 주문은 거래가 미리 정해진 가격이나 그보다 더 나은 가격으로 실행되도록 보장합니다. 이는 빠르게 움직이는 시장에서 흔히 발생하는 미끄러짐을 방지합니다.
한 가지 단점은 Limit 가격에 도달하지 못하면 주문이 실행되지 않는다는 것입니다.
이는 손절매매 주문과 대조됩니다. 시장 주문 가격에 관계없이 실행을 보장합니다.
다양한 기간에 대해 중지 제한 주문을 설정할 수 있습니다.
일일 주문: 거래일 내에 실행되지 않으면 만료됩니다.
GTC(Good-Till-Cancelled): 실행되거나 수동으로 취소될 때까지 활성 상태를 유지합니다.
Stop-limit 주문은 Stop 및 Limit 주문의 이점을 결합하는 동시에 특정 제한을 도입하여 다른 주문 유형과 다릅니다.
시장가 주문은 가장 좋은 가격으로 즉시 실행되므로 빠른 실행이 보장되지만 가격 통제는 제공되지 않아 변동이 심한 시장 상황에서는 위험할 수 있습니다.
반면 Limit 주문은 지정된 가격 또는 그 이상에서만 실행하여 가격 통제를 보장하지만 시장이 해당 가격에 도달하지 않는 경우 실행을 보장하지 않습니다.
손절매 주문은 가격이 사전 정의된 수준에 도달하면 트리거되어 실행을 보장하지만 미끄러짐이 발생할 수 있는 시장 주문으로 전환됩니다.
즉, 최종 실행 가격은 급격한 가격 변화로 인해 예상보다 나쁠 수 있습니다.
반면, Stop-Limit 주문은 가격 제어와 조건부 실행을 모두 제공합니다.
Stop-Limit 가격에 도달했을 때만 트리거되며, 이 시점에서 지정된 Limit 가격 또는 그 이상에서만 실행되는 제한 주문으로 전환됩니다.
Stop-Limit 주문은 두 가지 가격 수준, 즉 Stop 가격과 Limit 가격을 결합하여 거래가 실행되는 방법과 시기를 제어하는 방식으로 작동합니다.
Stop 가격에 도달할 때까지 주문은 비활성화된 상태로 유지됩니다.
일단 실행되면 지정가 주문으로 전환됩니다. 즉, 미리 정의된 지정가 가격이나 더 나은 가격으로만 실행됩니다. 이 메커니즘은 위험을 관리하고 변동성이 큰 시장에서 예상치 못한 가격 변동을 방지하는 데 도움이 됩니다.
현재 주당 800달러에 가격이 책정된 Tesla(TSLA) 주식을 거래하고 있다고 가정해 보겠습니다.
Stop 가격을 $810(발동 조건)로 설정했습니다.
귀하의 한도 가격은 $815(지불할 의사가 있는 최대 가격)입니다.
TSLA가 $810에 도달하면 제한지정 주문이 활성화되지만 거래는 $815 이하에서만 실행됩니다. 주문이 완료되기 전에 가격이 $820까지 오르면 주문이 실행되지 않아 초과 지불을 방지할 수 있습니다.
Stop-Limit 주문을 하는 것은 간단하며 대부분의 거래 플랫폼을 통해 수행할 수 있습니다.
이 프로세스에는 두 가지 주요 가격대를 설정하는 작업이 포함됩니다. 수행 방법은 다음과 같습니다.
자산 선택: 거래하려는 주식, 암호화폐 또는 증권을 선택하세요.
주문 유형 액세스: 당신의 거래 플랫폼, 주문 입력 섹션으로 이동하여 사용 가능한 주문 유형 목록에서 지정가 주문을 선택하세요.
Stop 가격 설정: 매수 주문의 경우 중지 가격은 현재 시장 가격보다 높게 설정되고, 매도 주문의 경우 아래에 설정됩니다.
Limit 가격 설정: 실행 확실성과 가격 통제의 균형을 맞추기 위해 제한 가격을 신중하게 선택해야 합니다.
주문 기간 선택: 주문을 취소까지 유효(GTC) 주문으로 할지 당일 주문으로 할지 결정합니다.
확인하고 주문: 모든 세부정보를 검토하고 주문을 제출하세요. 대부분의 플랫폼은 거래를 마무리하기 전에 요약을 표시합니
위험을 관리하고 효과적인 주문 실행을 보장하려면 Stop 주문을 올바른 수준으로 설정하는 것이 중요합니다.
이상적인 Stop 가격은 거래 전략, 시장 상황 및 위험 허용 범위에 따라 다릅니다.
Stop 주문을 어디에 둘지 결정할 때 고려해야 할 주요 요소는 다음과 같습니다.
지지 및 저항 수준: 역사적으로 가격이 반전된 기술적 분석 수준을 식별합니다. 중지 가격 설정
장기 거래에 대한 지원이 약간 낮음
단기 거래에 대한 저항 이상
변동성 고려사항: 변동성이 큰 시장에서 Stop 가격을 현재 가격에 너무 가깝게 설정하면 원치 않는 실행이 빈번하게 발생할 수 있습니다.
더 넓은 중지 가격은 일반적인 가격 변동을 설명하는 동시에 주요 하락세로부터 보호합니다.
위험 보상 비율: 최소한 1:2 또는 1:3의 위험-보상 비율을 사용하세요. 즉, 잠재적인 보상이 잠재적인 손실의 최소 2배라는 의미입니다.
이 비율에 맞춰 Stop 주문을 설정하면 손실을 제어하면서 이익을 극대화할 수 있습니다.
Stop-limit 주문이 항상 최선의 선택은 아니며, 특히 특정 시장 상황에서는 더욱 그렇습니다.
변동성이 높은 시장: 급격한 가격 변동으로 인해 시장이 Limit 가격을 뛰어넘어 주문이 실행되지 않을 수 있습니다. 손절매 주문이 더 효과적일 수 있습니다.
유동성이 낮은 자산: 거래량이 적은 주식, 소량의 암호화폐 및 이국적인 외환 쌍은 Limit 가격에서 충분한 구매자 또는 판매자가 부족하여 실행이 불가능할 수 있습니다.
주요 시장 이벤트: 경제 보고서, 수익 발표, 지정학적 사건으로 인해 가격 격차가 발생하여 위험 보호를 위한 Stop-limit 주문을 신뢰할 수 없게 될 수 있습니다.
Stop-Limit 주문은 가격 통제와 전략적 실행을 모두 제공하는 트레이더의 위험 관리 계획의 필수적인 부분이 될 수 있습니다.
다음은 이를 효과적으로 사용하는 가장 좋은 방법 중 일부입니다.
거래자는 자산 가격이 주요 저항 수준을 돌파할 때 중지 제한 주문을 사용하여 거래를 시작할 수 있습니다.
저항 바로 위에 중지 가격을 설정하고 제한 가격을 약간 높게 설정함으로써 거래자는 돌파가 확인된 경우에만 거래에 들어가지만 미끄러짐으로 인해 너무 많은 비용을 지불하지 않도록 보장합니다.
단기 및 중기 추세를 따르는 거래자는 Stop-Limit 주문을 사용하여 진입 및 청산 지점을 자동화할 수 있습니다.
이를 통해 시장을 지속적으로 모니터링하지 않고도 돌파 수준에서 구매하고 미리 결정된 이익 목표로 판매할 수 있습니다.
주식은 수익 보고서나 주요 뉴스 이후에 상승 또는 하락하는 경향이 있습니다. 대규모 이벤트가 발생하기 전에 Stop-Limit 주문을 설정하면 트레이더가 극심한 슬리피지를 피하면서 예상되는 움직임을 활용할 수 있습니다.
Stop-Limit 주문을 설정하기 전에 다음과 같은 일반적인 실수를 피하십시오.
Stop 가격을 현재 가격에 너무 가깝게 설정: 정상적인 시장 변동으로 인해 조기 트리거가 발생할 수 있습니다.
너무 제한적인 Limit 가격 선택: 시장이 너무 빠르게 움직이면 주문이 실행되지 않을 수 있습니다.
시장 변동성 무시: 변동성이 매우 높은 상황에서는 가격 차이가 지정가를 우회할 수 있으므로 지정가 제한 주문이 효과적으로 작동하지 않을 수 있습니다.
유동성을 조정하지 않음: 유동성이 낮은 주식이나 자산의 경우 지정가에서 매수자, 매도자가 부족하여 체결이 불가능할 수 있습니다.
Stop-limit 주문에 대한 과도한 의존: 광범위한 위험 관리 전략을 고려하지 않고 중지 제한을 사용하면 거래 기회를 놓칠 수 있습니다.
다음은 Stop-Limit 주문의 장점 중 일부입니다:
거래 실행에 대한 통제력 강화: -Limit 가격 이상에서만 거래가 실행되도록 보장합니다.
극단적인 가격 수준에서 실행 방지: 가격 격차로 인해 불리한 실행이 발생할 수 있는 변동성이 큰 시장에서 유용합니다.
시장 조작 방지: 인위적으로 부풀려지거나 줄어든 가격으로 실행되는 시장 주문으로부터 거래자를 보호합니다.
Stop-Limit 주문에는 거래 전략의 일부로 사용하기 전에 고려해야 할 특정 위험이 따릅니다.
주요 위험 중 하나는 실행이 보장되지 않는다는 것입니다. 시장 가격이 한도 가격을 너무 빨리 넘어가면 주문이 채워지지 않아 추가 가격 변화에 노출될 수 있습니다.
이는 특히 급격한 가격 변동과 갭으로 인해 실행이 방해받을 수 있는 변동성 있는 시장에서 문제가 됩니다.
또한 정지 및 한도 가격을 너무 가깝게 설정하면 실행 없이 주문이 트리거되어 기회를 놓칠 수 있습니다. 유동성이 없는 자산은 Stop-Limit 주문을 채우기 어려워 무기한으로 열려 있을 수도 있습니다.
Stop-Limit 주문은 효과적으로 위험을 관리하면서 거래에 대한 통제력을 높이고 싶을 때 유용한 도구입니다. Stop 가격과 Limit 가격을 모두 설정하면 갑작스러운 가격 변동을 피하고 유리한 수준에서만 실행을 보장할 수 있습니다.
그러나 실행이 보장되지 않으므로 시장 동향, 변동성 및 유동성에 따라 가격 수준을 신중하게 선택하는 것이 중요합니다.
계정을 개설하고 시작하세요.
예. 하지만 시간외 거래량과 브로커 정책에 따라 실행 여부가 달라집니다.
당일 주문(시장 마감 시 만료) 또는 Stop-Limit 주문(Stop-Limit 주문이 체결되거나 취소될 때까지 유효함)이 될 수 있습니다.
Stop-Limit 가격에 도달하지 않으면 주문은 체결되지 않은 상태로 유지되며 만료되거나 취소될 때까지 유효 상태로 유지됩니다.
예, 주문이 체결되지 않았다면 가능합니다. 대부분의 거래 플랫폼에서 주문 수정 또는 취소가 가능합니다.
이 서면/시각 자료는 개인적인 의견과 아이디어로 구성되어 있으며 회사의 의견을 반영하지 않을 수 있습니다. 본 콘텐츠는 어떠한 유형의 투자 조언 및/또는 거래 권유를 포함하는 것으로 해석되어서는 안 됩니다. 투자 서비스 구매 의무를 암시하지 않으며, 미래 성과를 보장하거나 예측하지 않습니다. XS와 그 계열사, 대리인, 이사, 임원 또는 직원은 제공된 정보나 데이터의 정확성, 유효성, 적시성 또는 완전성을 보장하지 않으며, 이에 근거한 투자로 인해 발생하는 손실에 대해 어떠한 책임도 지지 않습니다. 당사 플랫폼은 언급된 모든 상품이나 서비스를 제공하지 않을 수 있습니다.
